Quellensteuer Portugal ()

Zuletzt aktualisiert: Februar 2026 | Lesezeit: ~16 Minuten

📌 Das Wichtigste in 30 Sekunden:
Portugal erhebt 28 % Quellensteuer auf Dividenden für deutsche Privatanleger.
Davon werden 15 % angerechnet, die restlichen 13 % sind rückforderbar.
Die Behörde hat gesetzlich 1 Jahr für die Bearbeitung – danach gibt es 4 % Verzugszinsen!
Eine Vorab-Steuersenkung auf 15 % ist möglich. Der PSI-Index bietet mit ~5 % Dividendenrendite attraktive Erträge.
Auf Zinsen und Kursgewinne: 0 %.

Inhaltsverzeichnis

Die Grundlagen: 28 % Quellensteuer
Rechenbeispiel: Was bleibt netto?
Vorab-Steuersenkung auf 15 %
Die Rückforderung: MOD. 22-RFI
Ausfüllhilfe: Schritt für Schritt
Die Rolle der Depotbanken
Sonderfall: Sparerpauschbetrag
Ländervergleich
ETFs mit portugiesischen Aktien
Zinsen und Kursgewinne
Ausblick: EU FASTER-Richtlinie
Beliebte portugiesische Dividendenaktien 2025/2026
Checkliste: Dein Rückforderungs-Fahrplan
FAQ: Häufige Fragen

1. Die Grundlagen: 28 % Quellensteuer 🇵🇹

Detail	Info
Nationale Quellensteuer	28 % (Privatanleger) / 35 % (Steuerparadiese)
DBA-Satz Deutschland	15 %
Anrechenbar in DE	15 %
Rückforderbar aus PT	13 %
Vorab-Steuersenkung	✅ Möglich!
Zuständige Behörde	Autoridade Tributária e Aduaneira (AT)

⚠️ 28 % oder 35 %?
Deutsche Privatanleger zahlen regulär 28 %. Der erhöhte Satz von 35 % gilt nur für Empfänger in Ländern, die Portugal als Steueroase einstuft – Deutschland gehört nicht dazu.

2. Rechenbeispiel: Was bleibt netto? 🧮

1.000 € Bruttodividende von EDP:

Schritt	Betrag
Bruttodividende	1.000,00 €
− QSt Portugal (28 %)	− 280,00 €
Deutsche Abgeltungsteuer (26,375 %)	263,75 €
− Anrechnung port. QSt (15 %)	− 150,00 €
= Noch an dt. Finanzamt	113,75 €
🔴 Netto ohne Rückforderung	606,25 €
⚠️ Nicht anrechenbare QSt	130,00 € verloren!
Gesamtbelastung	39,375 %

Schritt	Betrag
Netto ohne Rückforderung	606,25 €
+ Rückerstattung aus PT (13 %)	+ 130,00 €
🟢 Endgültiges Netto	736,25 €
✅ Effektive Gesamtbelastung	26,375 %

3. Vorab-Steuersenkung auf 15 % ✅

Portugal bietet die Möglichkeit einer Vorab-Steuersenkung:
Wenn du vor der Dividendenzahlung eine Ansässigkeitsbescheinigung einreichst, werden direkt nur 15 % einbehalten.

Detail	Info
Verfahren	Ansässigkeitsbescheinigung vorab an Verwahrstelle
Ergebnis	Nur 15 % Einbehalt → keine Rückforderung nötig!
Verfügbarkeit	Über Depotbank beantragen

💡 Empfehlung: Frage bei deinem Broker aktiv nach der Vorab-Steuersenkung für Portugal! Damit sparst du dir den Rückforderungsprozess komplett.

4. Die Rückforderung: MOD. 22-RFI 📄

Detail	Info
Formular	MOD. 22-RFI (Pedido de Reembolso)
Antragsfrist	2 Jahre nach Ende des Kalenderjahres
Bearbeitungszeit	🟡 Gesetzlich max. 1 Jahr
Verzugszinsen	✅ 4 % p.a. bei Überschreitung!
Gebühren Behörde	✅ Keine

💡 Einzigartig:
Portugal hat eine gesetzliche Bearbeitungsfrist von 1 Jahr – und zahlt bei Überschreitung 4 % Verzugszinsen!
Das ist deutlich anlegerfreundlicher als Italien (2-4+ Jahre ohne Zinsen).

Adresse

📮 Autoridade Tributária e Aduaneira
Direção de Serviços de Relações Internacionais
Av. João XXI, 76
1049-065 Lisboa
Portugal

5. Ausfüllhilfe: Schritt für Schritt 📝

📄 MOD. 22-RFI herunterladen – von portaldasfinancas.gov.pt oder DSW
🏛️ Ansässigkeitsbescheinigung holen – vom deutschen Finanzamt
📋 Formular ausfüllen – Dividendendetails, einbehaltene QSt
💰 Dividendenabrechnungen beilegen
📮 Per Post senden – an Autoridade Tributária, Lissabon
⏰ Max. 1 Jahr warten (danach 4 % Zinsen!)

6. Die Rolle der Depotbanken 🏦

Bank	QSt-Einbehalt	Vorab-Senkung?	Anrechnung 15 %?
Comdirect	28 %	⚠️ Auf Anfrage	✅ Automatisch
DKB	28 %	⚠️ Auf Anfrage	✅ Automatisch
ING	28 %	❌ Nein	✅ Automatisch
Trade Republic	28 %	❌ Nein	✅ Automatisch
Scalable Capital	28 %	❌ Nein	✅ Automatisch

7. Sonderfall: Sparerpauschbetrag 💡

Innerhalb des Freibetrags: 28 % effektiv → Rückforderung auf 15 % reduziert
Anlage KAP bei der Steuererklärung ausfüllen

8. Ländervergleich 🌍

Land	QSt	Rückforderbar	Bearbeitung	Besonderheit
🇺🇸 USA	15 %	0 %	–	W-8BEN
🇪🇸 Spanien	19 %	4 %	6 Mon.	Online
🇨🇦 Kanada	25 %	10 %	~16 Wo.	350 CAD Min.!
🇮🇹 Italien	26 %	11 %	2-4+ J.	Form A
🇵🇹 Portugal	28 %	13 %	≤ 1 J.	4 % Verzugszinsen!
🇸🇪 Schweden	30 %	15 %	2-4 Mon.	Einfach!
🇨🇭 Schweiz	35 %	20 %	6-12 Mon.	ESTV ePortal

9. ETFs mit portugiesischen Aktien 📦

Portugiesische Aktien sind im STOXX Europe 600 nur minimal vertreten (<0,5 %)
Kein reiner Portugal-ETF in Deutschland verfügbar
Relevanteste Werte in Iberia-ETFs (Spanien + Portugal)
Bei ETFs: Teilfreistellung (30 %) kompensiert QSt pauschal

10. Zinsen und Kursgewinne 🎉

Einkunftsart	Portugiesische QSt	DBA-Satz
Dividenden	28 %	15 %
Zinsen	0 %	0 %
Kursgewinne	0 %	Nur in DE besteuert

11. Ausblick: EU FASTER-Richtlinie ⏩

Ab 1. Januar 2030 anwendbar
Portugal hat bereits eine gesetzliche 1-Jahres-Frist – FASTER könnte auf max. 25 Tage verkürzen
Automatische Vorab-Entlastung als Standard geplant

12. Beliebte portugiesische Dividendenaktien 2025/2026 📈

Der PSI-Index bietet mit ~5 % Durchschnittsrendite eine der höchsten Dividendenrenditen Europas:

Unternehmen	Branche	Dividende 2025/26	Rendite (ca.)	Besonderheit
EDP	Versorger/Erneuerbare	0,20 €	~6,4 %	Größtes port. Unternehmen
Galp Energia	Energie	0,64 € (Basis)	~4,0 %	Halbjährlich, +4 % p. a. Wachstum
Jerónimo Martins	Einzelhandel	0,59 €	~3,5 %	Biedronka (Polen) – Wachstumstreiber
Navigator	Papier/Zellstoff	0,11 € (Interim)	~3,0 %	Zellstoff-Weltmarktführer
Sonae	Einzelhandel/Holding	0,06 €	~5,5 %	Diversifizierte Holding

Dividenden in EUR. Auszahlung meist Mai. PSI-Durchschnittsrendite: 5,01 % (Stand: Ende 2025).

13. Checkliste: Dein Rückforderungs-Fahrplan ✅

Option A: Vorab-Steuersenkung (empfohlen! 👑)

🏦 Broker kontaktieren – Vorab-Steuersenkung für Portugal anfragen
📄 Ansässigkeitsbescheinigung bereitstellen
✅ Fertig! – nur 15 % werden einbehalten

Option B: Rückforderung (wenn 28 % einbehalten)

📄 MOD. 22-RFI herunterladen
🏛️ Ansässigkeitsbescheinigung holen
📋 Formular ausfüllen + Belege beilegen
📮 Per Post an AT, Lissabon
⏰ Max. 1 Jahr warten (4 % Zinsen danach!)

14. FAQ: Häufige Fragen zur portugiesischen Quellensteuer ❓

Wie hoch ist die portugiesische Quellensteuer?

28 % für deutsche Privatanleger. DBA-Anrechnung: 15 %. Rückforderbar: 13 %.

Warum liest man manchmal 35 %?

Der 35 %-Satz gilt nur für Empfänger in Ländern, die Portugal als Steueroase einstuft. Deutschland gehört nicht dazu – für dich gelten 28 %.

Gibt es Vorab-Steuersenkung?

Ja! Mit Ansässigkeitsbescheinigung können einige Broker die Senkung auf 15 % direkt beantragen.

Was passiert bei Verzögerung der Erstattung?

Portugal muss innerhalb von 1 Jahr erstatten – danach fallen 4 % Verzugszinsen p. a. an. Einzigartig anlegerfreundlich!

Wie lang ist die Antragsfrist?

2 Jahre nach Ende des Kalenderjahres, in dem die Steuer einbehalten wurde.

Welches Formular brauche ich?

MOD. 22-RFI (Pedido de Reembolso). Die DSW bietet auch ein eigenes Formular mit Ausfüllhilfe an.

Lohnt sich Portugal für Dividenden?

Der PSI-Index bietet ~5 % Durchschnittsrendite – eine der höchsten in Europa! EDP mit ~6,4 % ist besonders attraktiv.

Fazit: Portugal – hohe Renditen mit Verzugszinsen-Garantie 🇵🇹

⚠️ 28 % Quellensteuer auf Dividenden
✅ 15 % anrechenbar, 13 % rückforderbar
✅ Vorab-Steuersenkung möglich!
✅ Gesetzlich max. 1 Jahr Bearbeitung
✅ 4 % Verzugszinsen bei Überschreitung!
✅ 0 % auf Zinsen und Kursgewinne
✅ PSI ~5 % Durchschnittsrendite!
🔴 Nur per Post
🔴 2 Jahre Antragsfrist (kurz!)

Portugals Aktienmarkt ist ein echtes Dividenden-Juwel: EDP (~6,4 %), Sonae (~5,5 %) und ein PSI-Durchschnitt von 5,01 %!
Die gesetzliche Bearbeitungsfrist von max. 1 Jahr mit 4 % Verzugszinsen macht Portugal sogar anlegerfreundlicher als viele größere EU-Länder.
Noch besser: Nutze die Vorab-Steuersenkung und zahle direkt nur 15 %.
Obrigado! 🇵🇹🏖️

Haftungshinweis:
Dieser Artikel dient ausschließlich der allgemeinen Information und stellt keine Steuerberatung dar.
Steuergesetze und Doppelbesteuerungsabkommen können sich ändern.
Für individuelle steuerliche Fragen wende dich bitte an deinen Steuerberater oder dein Finanzamt.
Stand: Februar 2026.

Quellen: Autoridade Tributária e Aduaneira | Bundeszentralamt für Steuern | DBA Deutschland-Portugal | DSW